Hvorfor årtusinder skal begynde at tænke på livsforsikring nu (især hvis du står bag ved pensionbesparelser)

Lad os starte med det mest oplagte punkt, et som du vil høre som en stabil trommeslag fra næsten alle liv forsikringsekspert eller finansiel rådgiver: Jo tidligere du får en livsforsikring, jo mere overkommelig er den vil være.

”Livsforsikring er billigere og lettere at få, mens du er ung og sund,” siger Micah Metcalf, ejer af Metcalf Financial, et fuldt digitalt forsikringsbureau. ”Når du bliver ældre, har dit helbred også en tendens til at blive ældre, hvilket potentielt medfører en lang række medicinske komplikationer, som du måske ikke engang har tænkt på i 20'erne. Ting som diabetes, depression eller gigt kan alle skabe flere vanskeligheder med at opnå livsforsikring, hvilket kan gøre det meget dyrere. ”

For at køre dette punkt hjem ruller Metcalf følgende dollar-og-cent-eksempel ud. Hvis en sund 25-årig mand skulle få en livsforsikring lige nu, ville de månedlige omkostninger være kun $ 30. Dette er baseret på tilbud fra sådanne virksomheder som AIG, Protective og Banner William Penn. Men hvis en 45-årig skulle søge dækning, er disse månedlige præmieomkostninger mere end fem gange højere fra $ 164 til $ 169 pr. måned fra de samme forsikringsselskaber, der er citeret for 25-årig.

Mens vi handler om politikomkostninger, er det også billigere at få større politikker mindre dyre, når du er yngre, hvilket ikke er en ubetydelig overvejelse.

"Du kan få mere dækning for mindre," siger Jessica Lepore, tusindårsstifteren af ​​livsforsikringsagenturet Overvåget. ”Større politikker er meget billigere at føre, når du er yngre. Selvom du måske ikke tror, ​​at en livsforsikringspolice på 1 million dollars er nødvendig, når du bor alene i din studiolejlighed i New York City, så tænk fem, 10, 20 og endda 30 år længere nede. Dine behov vil helt sikkert ændre sig på det tidspunkt, og ved at forfølge dækning, mens du er ung, sparer du meget flere penge, end hvis du ventede til senere i livet for at starte dækningen. ”

Et andet vigtigt punkt, mens ungdommen er på din side: Når du er ung og sund, er livsforsikringspolicer lettere at kvalificere sig til (ud over at være et godt køb). Bagsiden af ​​denne mønt er, at når du er ældre og sadlet med sundhedsudfordringer, er du muligvis ikke kvalificeret til alt - eller det kan koste en lille formue at sikre en politik på grund af eventuelle væsentlige sundhedsmæssige forhold, du måtte have udviklede sig. Og dette er ikke en lille bekymring selv blandt årtusinder, fordi en nylig afstemning fra Harris fandt ud af, at 44 procent af ældre årtusinder allerede har kroniske helbredstilstande.

”I mange tilfælde, når du er ung, kan du muligvis få en politik uden engang at skulle gennemgå en lægeundersøgelse. Når du bliver ældre, er det måske ikke længere tilfældet. Livsforsikringsselskaber kan kræve, at du gennemgår en undersøgelse, blodarbejde eller endda anmoder om op til fem år af dine medicinske journaler for bare at blive godkendt, ”siger Metcalf.

Som en ekstra bonus, når du får yngre dækning, før du bliver ramt af alvorlige sundhedsproblemer, er politikken ofte garanteret fra dette tidspunkt. Det betyder, at hvis du udvikler sundhedsmæssige forhold senere i livet, behøver du ikke bekymre dig om at være ude af stand til at opnå livsforsikring, fordi du allerede har en politik.

”Nogle politikker kan garanteres fornyes i slutningen af ​​løbetiden, så hvis du kommer ind nu, behøver du ikke bekymre dig om at kvalificere dig senere, hvis en medicinsk tilstand udvikler sig, ”siger Derek Szeto, medstifter af Delaware-baseret Valnødforsikring.

Løft hånden, hvis du har studerendes gæld. Chancerne er, at hånden er i luften lige nu, for fra og med andet kvartal af regnskabsåret 2019 for låntagere i alderen 25 til 34 - en betydelig andel af tusindårsbefolkningen - der var $ 497,6 milliarder dollars i udestående studielån, ifølge New America. Desuden, en nylig afstemning fra Harris fandt ud af, at et flertal (68 procent) af de ældre årtusinder stadig betaler deres studentergæld et årti eller deromkring senere. Hvem vil nu blive anklaget for at betale den gæld, hvis der skulle ske noget med dig?

”Desværre, når vi går bort, følger vores gæld ikke altid med os,” siger Lepore fra Surevested. ”Selvom du ikke er nogen med familie eller pant, har du muligvis anden gæld som studielån. Ved at tegne selv en lille livsforsikringspolice, når du er ung, kan du sikre, at din familie ikke bliver belastet med at betale denne gæld tilbage, hvis der skulle ske noget med dig. ”

Og mens vi er på vej ned ad denne vej, har du tilfældigvis en medunderskriver på den studerendes gæld? Desto mere grund skal du tænke over disse problemer.

”Hvis du havde en medunderskriver på dine studielån, kunne den person stadig være ansvarlig for din gæld selv hvis du døde, ”forklarer Allison Kade, tusindårs pengeekspert fra den digitale livsforsikring Selskab Stof. ”Hvis du vil sikre dig, at dine forældre eller andre medunderskrivere ikke sidder fast alene, betaler du din gæld i dit fravær, kan du få en livsforsikringspolice, der giver dem penge til at betale din lån. ”

Sæt nu din telefon og Slack-beskeder på "forstyr ikke" og brug lidt tid på dette næste punkt, så du fuldt ud kan absorbere det: En af de mindst forståede og mest værdifulde fordele ved livsforsikring er, at den kan bruges som et lukrativt investeringsmiddel til at opbygge en betydelig kontantværdi i løbet af din levetid. Dette er især vigtigt, hvis du er bagud med at spare til pension.

Livsforsikring med kontant værdi, også kaldet permanent liv, giver en dødsydelse og kan bruges til at opbygge kontanter (i modsætning til livsforsikring, som ikke tilbyder kontantværdikomponenten). De penge, du lægger i disse politikker, kan bruges til at udvikle en investeringsportefølje, der hjælper dig med at akkumulere formue. Og når du bliver ældre, kan kontanterne i politikken tappes for at dække pensionens leveomkostninger.

Og her er måske den bedste del: Du akkumulerer formue skattefrit.

”Dette er den mest misforståede og overset fordel ved permanent livsforsikring i gennemsnit forbruger, ”siger Brian Carlson, en certificeret finansiel professionel og vicepræsident for velstand ledelse med GCG Financial. ”Hvis den anvendes korrekt, kan en permanent livsforsikringspolice give en enorm værdi for en persons langsigtede opsparingsmål. Begrebet BRAND (økonomisk uafhængighed går på pension tidligt) er varmt blandt årtusinder, og brugen af ​​en permanent livsforsikringspolice passer perfekt ind FIRE-strategien på grund af muligheden for at fjerne midler uden skatter eller sanktioner før 59 år og a halvt. Permanente livsforsikringspolicer har en enorm fordel i form af kontant værdi. ”

En permanent politik giver forsikringsejeren mulighed for at dyrke midler på en skattefordel og fjerne midler i fremtiden uden at pådrage sig nogen skat, hvis de fjernes korrekt, forklarer Carlson. Men ligesom pensionskonti, jo hurtigere du begynder at bidrage, jo større vil kontoværdien vokse til, når du bliver ældre.

Som uafhængig livsforsikringsagent Susana Zinn forklarer, at de fleste årtusinder ikke har en økonomisk plan, der er robust nok til at kunne dække deres pension. En livsforsikringspolice kan rette op på manglen.

”Enoghalvfjerds procent af årtusinder synes ikke, at de vil have sparet nok ved 65 til at imødekomme deres pensionsbehov,” siger Zinn. ”Og ifølge National Institute of Retirement Security har 66 procent af de arbejdende årtusinder intet sparet til pensionering. I stedet har de travlt med at betale gæld og dække deres generelle leveomkostninger, mens sparingen til pension skubbes til bunden af ​​deres prioritetsliste. ”

I fare for at slå en død hest kan livsforsikring hjælpe dig som tusindårsforsikring med at sikre en økonomisk sund pensionering.

”Med livsforsikring behøver du ikke dø for at bruge den; du har fleksibilitet med, hvordan pengene bruges, hvilket kan hjælpe med økonomiske behov for både dine planlagte og dine ikke-planlagte udgifter, ”tilføjer Zinn.

OK, du kan nu vende tilbage til din regelmæssigt planlagte programmering.

Faktisk endnu et punkt. Og det skal være et stolthed. Millennials er en af ​​de mest iværksættergenerationer, som Amerika har set i lang tid. EN for nylig GoDaddy-undersøgelse af 3.000 amerikanere - inklusive 1.000 årtusinder, 1.000 Gen Xers og 1.000 babyboomere, fandt ud af, at tusindårsfolk fører pakken i iværksætterindsats, hvor næsten en ud af tre årtusinder (30 procent) blev rapporteret at have en lille virksomhed eller en side trængsel. At sikre livsforsikring kan være en måde at beskytte denne arv på, og sørg for, at din virksomhed overlever længe efter du er væk.

Hvis du f.eks. Deler din virksomhed med en anden iværksætter, "kunne denne person bruge kontanter fra din livsforsikringspolice som en overgang til at holde forretning flydende i dit fravær, ”siger Kade fra Stof.

Hvis alle de allerede anførte grunde ikke er overbevisende nok, så spørg dig selv dette sidste spørgsmål: Ville nogen have en økonomisk byrde, hvis jeg gik bort? Ingen grund til at fortælle os svaret, bare sørg for at følge denne sidste smule råd.

”Hvis svaret er ja, har du brug for livsforsikringsbeskyttelse nu, så du vil ikke efterlade din familie med tusindvis af dollars i tabt indkomst eller gæld,” siger Metcalf.